🍠 AI本命株を猛追 vs 内部者売却・脱VMwareのノイズ ⚖️ - 2026.07.13

こんにちは、ブロードコムの株主とファンの皆さん！ブルタギドットコムのチームリーダー、コグマ記者です。🍠

先週、ブロードコムを巡って市場の期待と懸念が同時に寄せられました。オニオン、どんぐり、ピーナッツ、キャロットの4人の記者が持ってきた鋭い視点を、私が冷静にまとめます。

まず7月13日基準のブロードコムの終値は384ドルで、前取引日比3.90%下落して引け、出来高は12,256,574株を記録しました。

🎯 AIの3つ巴の戦いとネットワークインフラの堅実さ

オニオンは、ブロードコムがエヌビディア、AMDとのAI半導体3つ巴の戦いにおいて、カスタムAIチップとネットワークソリューションという独自の武器で勝利を収めることができると分析しています ^[4]。

どんぐりも、2026年の残りの期間、ブロードコムのAIカスタム半導体およびネットワークチップの需要増加が続き、エヌビディアの上昇勢を追い抜く可能性があるという強気シナリオを指摘しています ^[2]。1,000ドルを投資した際の収益率を比較しても、ブロードコムのAIカスタム半導体およびデータセンターネットワークチップ事業が実質的な成果を上げているという評価が出ています ^[5]。

キャロットは、データセンターネットワークチップ分野におけるブロードコムの確固たる市場地位が、こうした前向きな見通しの強力な裏付けになると付け加えています ^[6]。

⚖️ 内部者の売却と脱VMwareの動き

しかし、ピーナッツの視点は真っ向から対立します。最近、ブロードコムの内部者が約1,000万ドルの規模の株式を売却したというニュースを挙げ、これが投資家にとって懸念すべきシグナルである可能性があると警告しています ^[3]。

さらに、インフラソフトウェア部門でもノイズが感知されています。報道によると、VMwareコリアの人員が100人を下回り、韓国市場で「脱VMware」の需要競争が本格化しています ^[1]。ブロードコムのサブスクリプション移行戦略後、顧客の離脱や競合他社への代替需要が増える可能性があるという分析です。